觀象山 | 穿透2萬億

7月是密集出臺各種半年報的季節(jié)，疫情之下，2020年的各種“半年報”尤為引人關(guān)注。

15日，人民銀行青島市中心支行發(fā)布了青島金融業(yè)“半年報”。穿透干巴巴的數(shù)字，去探究疫情之下青島半年來金融運行軌跡，用資本力量為下半年經(jīng)濟(jì)謀篇布局做好鋪墊應(yīng)該是這份半年報最大價值所在。

這是一份可圈可點的“半年報”，與經(jīng)濟(jì)運行密切相關(guān)的多項金融數(shù)據(jù)令人眼前一亮：截止六月末，青島成為全省首個貸款和存款余額雙雙突破2萬億的城市；上半年貸款持續(xù)高位投放，除2月份外，其他五個月的月度貸款新增量均在300億元以上；居民儲蓄存款和企業(yè)存款半年之內(nèi)新增額均超過千億，為擴(kuò)大消費和企業(yè)復(fù)工復(fù)產(chǎn)提供了資金儲備……

今年以來，青島這座風(fēng)口上的城市危中尋機、于變局中開新局，城市經(jīng)濟(jì)活力不斷恢復(fù)，這些在金融業(yè)半年報中都可以尋找到到最真切詮釋。

各種金融數(shù)據(jù)是衡量一個城市經(jīng)濟(jì)活力與競爭力的重要指標(biāo)，尤其是存貸款規(guī)模所反映的，更是一座城市對于資金的吸附能力，只有源源不斷地對實體經(jīng)濟(jì)“供血”，經(jīng)濟(jì)邁向高質(zhì)量發(fā)展才會得到強力支撐。

上半年，青島金融業(yè)劃出一條不斷昂揚向上的曲線，一季度金融機構(gòu)新增存貸款首次雙雙超過千億，5月末全市金融機構(gòu)貸款余額首次突破2萬億，6月末存貸款余額雙雙突破2萬億……

透過半年報，青島以資本的力量助推經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展的身影日漸清晰，亮眼數(shù)字的背后，是金融活水不斷澎湃聚集，產(chǎn)業(yè)活力被空前激發(fā)，新動能、新產(chǎn)業(yè)被源源不斷地輸血，金融服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)的質(zhì)量和效率不斷提高。

2萬億真金白銀“貸”動經(jīng)濟(jì)發(fā)展

根據(jù)半年報，截止6月末，全市本外幣各項貸款余額達(dá)到20314億元，同比增長15．53％，增速比去年同期提高0．91個百分點，為2014年以來最高點。

“經(jīng)濟(jì)是肌體，金融是血脈，兩者共生共榮?！痹谇鄭u銀行首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家劉曉曙看來，今年以來，貸款的高位投放有效改善了市場經(jīng)濟(jì)主體的資金條件，為我市經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整、轉(zhuǎn)型升級、持續(xù)高質(zhì)量發(fā)展創(chuàng)造出有利的貨幣金融環(huán)境。也恰好與全市經(jīng)濟(jì)社會發(fā)展的大勢相吻合，印證了全市企業(yè)復(fù)工復(fù)產(chǎn)步伐加快，經(jīng)濟(jì)企穩(wěn)態(tài)勢明顯，總體長期向好的基本面沒有改變。

上半年，全市新增貸款為2104億元，同比多增660億元。

貸款規(guī)模的快速增長，緣于企業(yè)貸款旺盛需求的支撐。也正因如此，2104億元新增貸款主要流向了企事業(yè)單位，助力穩(wěn)企業(yè)保就業(yè)。上半年全市企事業(yè)單位貸款新增1660億元，占各項貸款增量的79％，比去年同期提高9個百分點。

疫情之下，貸款的結(jié)構(gòu)也在發(fā)生變化。相比于中長期貸款，以流動性貸款為主的短期貸款代表著企業(yè)經(jīng)營的活躍性，與經(jīng)濟(jì)增長的關(guān)系更加密切，刺激效果也更顯著。

為緩解企業(yè)復(fù)工復(fù)產(chǎn)期間的短期資金周轉(zhuǎn)問題，島城銀行機構(gòu)加大了流動性貸款的投放力度。上半年全市企事業(yè)單位短期貸款新增934億元，是去年同期增量的4．8倍。

基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)歷來是貸款的一個重要流向。今年年初，青島發(fā)布了《2020年全市重大基礎(chǔ)設(shè)施項目建設(shè)計劃》，分領(lǐng)域提出2020年重點推進(jìn)的總投資3521億元的144個重大基礎(chǔ)設(shè)施項目。為保障基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)和企業(yè)固定資產(chǎn)投資的資金需求，上半年全市企事業(yè)單位新增中長期貸款566億元，中長期貸款余額同比增長11．59％。

三個關(guān)鍵詞串起三大亮點

細(xì)讀半年報，三個關(guān)鍵詞串起三大亮點。

存貸比。所謂存貸比，即銀行貸款總額／存款總額，是一個地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的風(fēng)向標(biāo)，反映貸款資金在地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展中的貢獻(xiàn)。存貸比高意味著更多的資金留在當(dāng)?shù)?，用在?dāng)?shù)亍?   

自去年以來，存貸比高位運行就成為島城金融業(yè)的一大特色。上半年，我市貸款余額為20314億元，存款余額為20317億元，存貸比近100％。

存貸比高位運行，是銀行機構(gòu)對島城經(jīng)濟(jì)發(fā)展持續(xù)向好的最大認(rèn)同，另一方面，說明青島市資金利用率高，金融生態(tài)環(huán)境良好。

制造業(yè)貸款。制造業(yè)的低迷一度讓資本“敬而遠(yuǎn)之”，市場不景氣也使得企業(yè)投資意愿降低，貸款需求不足?？山衲暌詠?，眼光敏銳的青島舉全市之力打造世界工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)之都，很多企業(yè)、平臺慕名而來洽談合作事宜，資本加持制造業(yè)的趨勢也更加突出，上半年新增貸款中，156億元流向了制造業(yè)，扭轉(zhuǎn)了去年以來的制造業(yè)貸款下降趨勢。更令人眼前一亮的是，156億元中，為制造業(yè)企業(yè)發(fā)放的信用貸款達(dá)123億元，占制造業(yè)貸款增量的79％。

普惠金融。疫情之下，受沖擊最大的就是中小微企業(yè)，保市場主體，穩(wěn)就業(yè)，某種意義上就是保中小微企業(yè)。今年以來，在普惠金融的大旗下，經(jīng)過相關(guān)部門的力促，越來越多的島城銀行機構(gòu)都在自覺或不自覺地探索民營、小微企業(yè)融資困境“破題之術(shù)”，包括創(chuàng)新推出多款針對民營、小微企業(yè)的融資產(chǎn)品，降低企業(yè)準(zhǔn)入門檻，有效拓展融資服務(wù)的覆蓋面等。

上半年，全市普惠口徑小微企業(yè)貸款新增189億元，同比多增65億元，貸款余額則同比增長三成多，是各項貸款增速的2倍多。

2萬億存款意味著什么

根據(jù)半年報，截止6月末，全市本外幣各項存款余額為20317億元，同比增長15．48％，比去年同期提高6．08個百分點，這也是我市存款規(guī)模首次突破2萬億。

上半年我市存款共新增2440億元，居民儲蓄存款與企業(yè)存款各占據(jù)半壁江山。

上半年居民儲蓄存款新增1003億元，余額達(dá)到7880億元。如果按照2019年末全市總常住人口949．98萬計算，島城市民人均存款約為8．29萬元。

居民儲蓄存款是金融支持實體經(jīng)濟(jì)最為根本的資金來源，其平穩(wěn)增長是金融機構(gòu)信貸投放持續(xù)運轉(zhuǎn)的重要基礎(chǔ)。今年上半年居民存款意愿上升，緣于對收入增長保持樂觀預(yù)期，符合經(jīng)濟(jì)基本面逐步向好的表現(xiàn)，此外疫情導(dǎo)致居民消費心理發(fā)生較大改變，儲蓄意愿有所增強。

在存款中，更為值得關(guān)注的是企業(yè)存款，上半年全市企業(yè)存款新增1098億元，這意味著隨著貸款的高位投放以及直接融資渠道的改善，市場經(jīng)濟(jì)主體的資金狀況不斷改善。

企業(yè)存款快速攀升，反映企業(yè)資金狀況得到有效改善。理論上說，金融能夠有效支持實體經(jīng)濟(jì)的一個必要條件是，貸款的高位投放、直接融資的擴(kuò)張等能夠順利到達(dá)企業(yè)手中，有效轉(zhuǎn)化為企業(yè)存款。上半年企業(yè)存款新增千億元以上，說明企業(yè)恢復(fù)生產(chǎn)、擴(kuò)大投資的資金儲備相對充裕。

2萬億與資本之城

存貸款余額雙雙突破 2萬億，雖然意味著我市金融業(yè)無論規(guī)模還是質(zhì)量都邁向了一個新臺階，但對于致力打造世界創(chuàng)投風(fēng)投中心，建設(shè)財富管理金融綜合改革試驗區(qū)的青島而言，2萬億所呈現(xiàn)的資本力量還遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠。

以省內(nèi)而言，青島的資本優(yōu)勢與其他城市的差距正日漸縮小已是不爭的事實。

僅以濟(jì)南為例，今年上半年，濟(jì)南市的存款余額為20835．2億元，同比增長8．7％，余額超過青島518億元，增速落后于青島6．7個百分點；濟(jì)南市的貸款余額為19922．1億元，同比增長10．3％，青島貸款余額僅超出濟(jì)南392億元，增速超出5．2個百分點。

放眼全國，多個城市的存貸款余額早在幾年前就已跨越2萬億門檻。除了一線城市外，2019年杭州貸款余額就超過4萬億，直逼一線城市。副省級城市中，成都、南京、武漢貸款余額超過3萬億，西安、寧波貸款余額超過2萬億元。

金融對實體經(jīng)濟(jì)的“供血”能力是影響經(jīng)濟(jì)增長的重要因素。觀察一些近些年來發(fā)展較快的城市可以發(fā)現(xiàn)，城市經(jīng)濟(jì)的發(fā)展離不開金融的發(fā)展。2019年，杭州、成都、鄭州、蘇州、寧波的存貸款總量分別為8．6萬億、7．4萬億，4．9萬億、6．5萬億、4．3萬億元，與GDP的比值分別為5．7、4．3、4．2、3．4、3．6；相比之下，2019年青島的存貸款總量為3．8萬億元，與GDP的比值僅有3．1。

“從某種意義上說，這也意味著青島信貸規(guī)模與經(jīng)濟(jì)發(fā)展還沒有完全匹配，以資本的力量推動城市發(fā)展，青島還需再添一把火?！眲允镎f。

對于孜孜以求于以資本之水激蕩城市發(fā)展的青島而言，跨越2萬億僅僅只是一個開始！

作者｜莞棋